В основе проекта лежала понятная задача — помочь застройщикам в Азии выходить на международных инвесторов, не открывая физические офисы, не нанимая локальные отделы продаж и не увязая в тяжёлых трансграничных банковских процессах, которые делают экспансию медленной и дорогой. За шесть месяцев Sabai Protocol превратила эту идею в работающий продукт и запустила RENANCE — платформу для инвестиций в токенизированную недвижимость Азии.
Читайте кейс запуска блокчейн-проекта в недвижимости — от стратегии до готового к рынку продукта.
Краткие итоги проекта
- Срок запуска: 6 месяцев
- Токенизировано на старте: 3 объекта
- Совокупная стоимость активов: $796,3 тыс. в недвижимости
- Минимальная инвестиция: $100 за токен
Ключевые результаты
- Запущена платформа токенизированных инвестиций в недвижимость.
- Объединены дробные инвестиции от $100 и продажа целых объектов за USDT.
- Снижены трения трансграничных расчётов и связанные с ними издержки дистрибуции.
- Создана инфраструктура, способная масштабироваться за рамки портфеля одного застройщика.
Введение. Как вывести инвестиции в недвижимость за рамки локального рынка
Для застройщиков, ставших партнёрами RENANCE, традиционная модель дистрибуции тормозила международный рост. Чтобы достучаться до зарубежных инвесторов, обычно приходилось открывать местные офисы, формировать региональные команды продаж и проходить через долгие трансграничные процедуры, выстроенные вокруг банков и посредников. Клиентам RENANCE нужен был более масштабируемый, эффективный и удобный для инвестора способ работать с глобальным спросом.
Выход на новые рынки — в Европу, страны СНГ, другие регионы Азии — как правило, требовал:
- открытия физических офисов продаж;
- найма локальных команд;
- прохождения сложных банковских процедур.
Всё это замедляло развитие и съедало 4–5% маржи за счёт комиссий трансграничных банковских переводов и расходов на посредников.
Sabai Protocol собрала полноценную white-label-инфраструктуру для инвестиций, объединив экспертизу в недвижимости, техническую реализацию на Web3 и поддержку на этапе запуска. Результатом стал RENANCE — цифровая инвестиционная платформа, которая даёт застройщикам новый масштабируемый канал привлечения международного капитала без необходимости заново выстраивать систему дистрибуции.
Джавис А., сооснователь RENANCE:
«RENANCE создавался, чтобы сделать трансграничные инвестиции в недвижимость для азиатских застройщиков проще и масштабируемее. White-label-решение Sabai дало нам цифровую основу для выхода на международных инвесторов. Это был колоссальный объём работы, и мы искренне благодарны команде Sabai за глубокую вовлечённость в наш проект».
Вместо ручных продаж, локальных посредников и расчётов через банки проект изначально строился как цифровая платформа для онбординга инвесторов по всему миру, дробного инвестирования и будущего расширения с подключением нескольких застройщиков по Азии.
Профиль клиента
- Отрасль: девелопмент недвижимости
- Рынок: Юго-Восточная Азия
- Цель: выйти на международных инвесторов и масштабировать привлечение капитала
Что входило в платформу
Для RENANCE токенизация была не просто выпуском токена. Чтобы понять, как создать платформу токенизации активов, важно увидеть систему целиком: Sabai Protocol построила полноценную white-label-платформу, в которой юридическая структура, финансовая логика, технические решения и коммерческие компоненты собраны в единую систему, готовую к выходу на рынок. Эта система состояла из пяти ключевых уровней.
1. Юридическая архитектура
Sabai Protocol спроектировала структуру для трансграничных инвестиций на базе долгосрочной аренды (leasehold) и SPV. Такая модель позволяет передавать зарубежным инвесторам экономические права на объекты недвижимости, оставаясь в рамках местных ограничений на владение.
Это было особенно важно в условиях Юго-Восточной Азии, где ограничения на иностранное владение усложняют прямые вложения в недвижимость. Структура на основе leasehold и SPV помогает отделить права и обязательства по конкретному проекту от общей операционной деятельности застройщика — платформу легко масштабировать и поддерживать.
Юридическая база включала:
- договоры купли-продажи токенов;
- инвесторскую документацию;
- операционные регламенты (SOP) для листинга сторонних активов.
Благодаря этому RENANCE может работать как полноценная инвестиционная платформа, способная размещать объекты сразу нескольких застройщиков по всей Азии.
Было: объекты продавались по традиционным договорам и через ручные процессы, в основном в пределах локальной рыночной инфраструктуры.
Стало: у застройщиков появилась юридическая структура, делающая международную дистрибуцию повторяемой и масштабируемой.
2. Финансовый инжиниринг и токеномика
Sabai Protocol разработала финансовую модель, в которой ожидания инвесторов согласованы с экономическими реалиями застройщиков.
Ключевые элементы:
- прогнозируемая доходность для инвестора;
- токеномика;
- механизм жизненного цикла токена;
- автоматические выплаты;
- расчёты в USDT и в фиате.
Использование стейблкоин-инфраструктуры заметно сокращает задержки, характерные для международной банковской системы, сохраняя при этом возможность фиатных расчётов там, где это нужно.
Модель дала инвесторам понятную логику выплат и прозрачные расчётные потоки, оставаясь при этом удобной со стороны эмитента. Доходность поступает инвесторам напрямую через личный цифровой кабинет, без ручной отчётности.
Было: зарубежные инвесторы сталкивались с медленными переводами, непрозрачными сроками выплат и сложностями при трансграничных расчётах.
Стало: RENANCE предложил более гладкий инвестиционный процесс с автоматическими выплатами и расчётами как в криптовалюте, так и в фиате.
3. Технологическая инфраструктура (white-label-платформа)
Sabai Protocol развернула RENANCE на блокчейне Polygon и собрала весь набор инструментов для онбординга инвесторов, операционной работы и управления транзакциями. На этом уровне решался и вопрос, как запустить маркетплейс активов, доступный инвесторам в любой точке мира.
Маркетплейс. Интерфейс с доступными инвестиционными возможностями и аналитикой по объектам. Это дало инвесторам структурированную и всегда доступную цифровую витрину и избавило от необходимости готовить отдельную презентацию под каждого лида.
Платформа спроектирована так, чтобы ею было удобно управлять: понятный интерфейс и логика администрирования позволяют вести ежедневную работу даже командам без глубокой технической подготовки.
Личный кабинет инвестора. Здесь инвестор может:
- пройти верификацию KYC;
- управлять портфелем;
- отслеживать доходность;
- выводить выплаты.
В итоге инвесторы выполняют ключевые действия самостоятельно — это снижает нагрузку на поддержку и продажи и сокращает объём ручной координации. Для инвестора это заменило разрозненный, завязанный на банки процесс единым цифровым потоком регистрации, прохождения KYC и инвестирования.
Админ-панель. Операционный инструмент, позволяющий застройщикам управлять листингами, отслеживать транзакции и в реальном времени видеть активность инвесторов. Это дало командам продаж, финансов и бэк-офиса возможность напрямую отслеживать воронку продаж и движение транзакций.
Смарт-контракты. Система включает смарт-контракты первичного и вторичного рынков, обеспечивающие выпуск токенов, торговлю и распределение дохода. Эти контракты прошли аудит безопасности CertiK и вошли в топ-10% по результатам проверки.
Было: процесс держался на таблицах, передачах данных через CRM, ручном сопровождении продаж и банковских переводах.
Стало: у RENANCE появилась единая операционная система для инвесторов, продаж и бэк-офиса.
4. Стратегия выхода на рынок
Sabai Protocol разработала и запустила бренд RENANCE — нейминг, позиционирование и визуальную идентику.
Маркетинговая стратегия делала ставку на воронки с аудиторией, готовой инвестировать, и сочетала:
- образовательный контент об инвестициях на YouTube;
- закрытые инвесторские сообщества в Telegram;
- онбординг-вебинары.
Были использованы и традиционные каналы:
- SEO;
- контекстная реклама (PPC);
- PR и работа со СМИ;
- партнёрская дистрибуция.
Под разные сегменты инвесторов строились разные воронки. К инвесторам среднего чека ($15 000–$100 000) обращались через сообщения о сохранении капитала, диверсификации и доступе к международной недвижимости. Розничным инвесторам предлагали более низкий порог входа — от $100 — через дробное владение.
Было: дистрибуция опиралась в основном на привычную логику продаж недвижимости и локальное расширение через офисы и партнёрские сети.
Стало: у RENANCE появились отдельные цифровые воронки под сегменты — и под крупных инвесторов, и под розничных, — что сделало привлечение капитала масштабируемым сразу на нескольких рынках.
5. Обучение продажам и онбординг команды с помощью ИИ
Продажа токенизированных активов требует иных операционных навыков, чем традиционная недвижимость.
Sabai Protocol внедрила систему обучения для внутреннего отдела продаж, включающую:
- погружение в продукт токенизации;
- сценарии онбординга для Web3-инвестиций;
- вебинары, созданные с помощью ИИ.
Уже через несколько недель отдел продаж мог увереннее объяснять продукт и сопровождать инвесторов по новому цифровому пути.
Было: команда продаж привыкла к обычным предложениям по недвижимости и не была готова внятно объяснять токенизированные продукты.
Стало: команда уверенно презентует предложение, быстрее отвечает на вопросы инвесторов и эффективнее сопровождает онбординг.
Ключевые продуктовые решения
Автоматизированная партнёрская инфраструктура
Встроенная многоуровневая реферальная система присваивает каждому региональному офису и партнёру уникальный идентификатор, что позволяет головному офису в реальном времени отслеживать результаты по всем рынкам. Так проще сравнивать эффективность партнёров, перераспределять ресурсы и снижать зависимость от слабых каналов.
Гибридная модель инвестирования
RENANCE объединил в одной платформе две модели: дробные инвестиции для розничных участников и покупку целых объектов для крупных инвесторов. Это позволило обслуживать оба сегмента в рамках одной системы, не разделяя операции на отдельные процессы продаж.
Дробные инвестиции. Инвесторы могут приобретать токенизированные доли в недвижимости от $100 за токен, делая премиальные объекты доступными для широкого круга инвесторов по всему миру.
Покупка целых объектов. Состоятельные инвесторы могут приобрести объект целиком — квартиру или виллу — за криптовалюту или фиат.
Такая гибридная структура позволяет участвовать в одной экосистеме и розничным, и крупным инвесторам. Один и тот же проект можно предложить двум разным сегментам — розничным и крупным инвесторам, — при этом операции остаются в единой системе, а не дробятся на отдельные модели продаж.
Эту модель можно внедрить даже на рынках, где сделки с недвижимостью по-прежнему проходят офлайн, а технологические системы остаются фрагментированными. Sabai Protocol адаптируется к местным условиям и соединяет традиционные модели владения недвижимостью с современными цифровыми технологиями.
Первые токенизированные активы
Токенизация недвижимости на RENANCE стартовала с трёх объектов совокупной стоимостью около $796,3 тыс. Среди них:
- Satoshi Villa A2 (юнит A234) — $371 300.
- Satoshi Villa B1 (юнит B131) — $239 900.
- Satoshi Villa C1 (юнит C1C23) — $185 100.
В стартовый портфель вошли жилые объекты на острове Кох Ронг и в Сиемреапе. Состав подбирался так, чтобы протестировать разные виды спроса — по типу актива, локации и размеру инвестиционного чека.
RENANCE продолжает расширять пайплайн и активно ищет перспективные объекты недвижимости по всей Азии. В фокусе — проекты с сильными фундаментальными показателями, привлекательным потенциалом доходности и понятной применимостью для международных инвесторов.
Результат: от стратегии к запуску за 6 месяцев
Один из частых вопросов — сколько времени занимает разработка платформы. В случае RENANCE это шесть месяцев: за это время проект прошёл путь от концепции токенизации до работающей цифровой инвестиционной платформы — с юридической структурой, инвесторскими сценариями, токенизированным инвентарём и обученной командой продаж.
То, что начиналось как узкое место в дистрибуции, завязанное на локальные офисы, ручные процессы и банковские трансграничные продажи, превратилось в цифровую систему для привлечения капитала, дробных инвестиций, покупки целых объектов и будущего подключения новых застройщиков.
Sabai Protocol провела полный цикл:
- Месяц 1: стратегический аудит и архитектура токенизации.
- Месяцы 2–3: юридическая структура и токеномика.
- Месяцы 3–5: разработка платформы и развёртывание смарт-контрактов.
- Месяцы 5–6: запуск платформы и обучение команды продажам.
Партнёрство не завершилось деплоем платформы. Sabai Protocol продолжает поддерживать RENANCE: занимается ИТ-инфраструктурой, обновлениями юридической части, развитием продукта и онбордингом новых застройщиков и активов.
Юлия Филобокова, CEO Sabai Protocol, — о процессе и результатах:
«Наша цель с RENANCE была в том, чтобы создать рабочее решение, а не просто красивое на бумаге. Мы построили инвестиционную инфраструктуру, которая помогает застройщикам в Азии снизить барьеры для международной экспансии и выходить на глобальных инвесторов более масштабируемым и эффективным способом. Для нас этот проект — наглядный пример того, как токенизация становится реальным бизнес-инструментом для привлечения капитала по всему миру».
Заключение
RENANCE показывает, как проекты недвижимости из традиционно локальных рынков могут всего за полгода превратиться в глобальные цифровые каналы привлечения капитала — без дорогостоящей сети международных офисов продаж. Объединив юридическую структуру, блокчейн-инфраструктуру и дистрибуцию среди инвесторов в одно white-label-решение, Sabai Protocol помогла превратить локально ограниченную модель продаж в масштабируемую международную инвестиционную платформу.
Не менее важно, что платформа изначально создавалась с расчётом на рост. RENANCE спроектирован так, чтобы подключать множество застройщиков и активов по всему региону Юго-Восточной Азии, формируя широкую инвестиционную платформу, а не канал, привязанный к одному застройщику. Это готовый пример разработки платформы токенизации, который можно адаптировать под другие рынки и классы активов.
Sabai Protocol работает с застройщиками, фондами и владельцами активов, проектируя инфраструктуру токенизации под каждый конкретный проект. Если вы рассматриваете этот путь, бесплатная диагностика поможет оценить, что реально достижимо для вашего актива и рынка.
